Drawdown คือการลดลงของเงินทุนจากจุดสูงสุดลงมาสู่จุดต่ำสุดของพอร์ตการลงทุน ซึ่งเป็นตัวชี้วัดสำคัญที่บอกว่าพอร์ตของเรากำลังขาดทุนหนักแค่ไหนครับ
ในการเทรด Forex หรือการลงทุนทุกประเภท การทำกำไรเป็นเรื่องสำคัญ แต่การควบคุมความเสี่ยงไม่ให้ขาดทุนหนักจนล้างพอร์ตนั้นสำคัญกว่ามาก บทความนี้ทีมงาน Gotradehere จะพาไปทำความเข้าใจว่า Drawdown คืออะไร และมีวิธีรับมืออย่างไรครับ
⚠️ ข้อควรระวัง: การลงทุนมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลอย่างรอบคอบก่อนตัดสินใจลงทุน บทความนี้จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลสำหรับการศึกษาเท่านั้น ไม่ใช่การชี้แนะหรือแนะนำลงทุนครับ
Drawdown คืออะไร?
Drawdown (ดรอว์ดาวน์) คืออัตราการลดลงของเงินทุนในพอร์ตการลงทุน โดยวัดจากจุดที่เงินทุนขึ้นไปสูงสุด (Peak) เทียบกับจุดที่เงินทุนลดลงมาต่ำสุด (Trough) ซึ่งปกติจะแสดงค่าเป็นเปอร์เซ็นต์ครับ ยิ่งค่านี้สูงก็แปลว่าพอร์ตของเรากำลังติดลบหรือขาดทุนหนักมากเท่านั้น
Drawdown แปลว่า ขาดทุนจริงหรือแค่ชั่วคราว?
หลายคนอาจสงสัยว่าการเกิด Drawdown แปลว่าเราเสียเงินจำนวนนั้นไปแล้วจริงๆ หรือไม่? คำตอบคือขึ้นอยู่กับสถานะของออร์เดอร์ครับ หากเรายังไม่ได้ปิดออร์เดอร์ที่ขาดทุน (Unrealized Loss) จะถือว่าเป็นเพียงการขาดทุนชั่วคราว แต่ถ้าเราตัดสินใจปิดออร์เดอร์นั้นไปแล้ว การขาดทุนนั้นก็จะกลายเป็นการขาดทุนจริงทันทีครับ
วิธีคำนวณ Drawdown แบบจำง่าย
วิธีการคำนวณนั้นไม่ซับซ้อนเลยครับ สมมติว่าคุณมีเงินทุนเริ่มต้น 10,000 บาท เทรดได้กำไรจนพอร์ตโตเป็น 15,000 บาท (นี่คือจุดสูงสุด) แต่หลังจากนั้นขาดทุนจนเงินในพอร์ตเหลือ 12,000 บาท (จุดต่ำสุด)
ส่วนต่างที่หายไปคือ 3,000 บาท เมื่อนำมาคิดเป็นเปอร์เซ็นต์เทียบกับจุดสูงสุด (3,000 / 15,000 x 100) จะได้เท่ากับ 20% หมายความว่าพอร์ตของคุณมี Drawdown อยู่ที่ 20% นั่นเองครับ
🐔 คำแนะนำจากทีมงาน Gotradehere: ลองเปรียบเทียบการเกิด Drawdown เหมือนกับการทำเงินหล่นหายตอนเดินตลาดครับ ยิ่งทำเงินหล่นหายเยอะ (Drawdown สูง) ก็ยิ่งกระทบต่อจิตใจ และทำให้เราต้องเหนื่อยหาเงินมาเติมให้เท่าเดิมมากขึ้น ดังนั้นการรักษาเงินทุนไว้จึงสำคัญที่สุดครับ
Maximum Drawdown คืออะไร สำคัญยังไง?
เมื่อทำความเข้าใจความหมายพื้นฐานกันไปแล้ว อีกคำศัพท์หนึ่งที่นักเทรดต้องเจอคือ Maximum Drawdown ซึ่งมีความสำคัญไม่แพ้กันเลยครับ
Max Drawdown คือ ตัวชี้วัดความเสี่ยงสูงสุด
Max Drawdown คือ หรือ Maximum Drawdown (มักเรียกย่อว่า Max DD) คือ จุดที่พอร์ตลงทุนมีการขาดทุนสะสมมากที่สุดนับตั้งแต่เริ่มเทรดมาครับ ค่านี้เป็นตัวชี้วัดความเสี่ยงที่สำคัญที่สุดที่นักลงทุนและสถาบันการเงินใช้ในการประเมินระบบเทรด ว่าในสถานการณ์ที่เลวร้ายที่สุด พอร์ตนี้จะติดลบได้สูงสุดกี่เปอร์เซ็นต์
ทำไมต้องสนใจ Max Drawdown มากกว่ากำไร?
หลายคนมักจะมองหาแต่ระบบเทรดที่มีกำไรสูงๆ แต่ลืมดูว่า Max Drawdown ของระบบนั้นสูงตามไปด้วยหรือไม่ หากระบบเทรดทำกำไรได้ 100% แต่มี Max Drawdown สูงถึง 80% นั่นแปลว่าคุณอาจจะต้องทนเห็นเงินในพอร์ตหายไปเกือบทั้งหมดก่อนที่จะได้กำไร ซึ่งในความเป็นจริง น้อยคนนักที่จะทนรับความกดดันระดับนั้นได้โดยไม่ยอมแพ้ไปเสียก่อนครับ
Drawdown ไม่ควรเกินกี่เปอร์เซ็นต์?
การกำหนดว่าพอร์ตควรติดลบได้เท่าไหร่นั้นขึ้นอยู่กับระดับความเสี่ยงที่แต่ละคนรับได้ แต่ก็มีหลักการเบื้องต้นที่นักเทรดนิยมใช้กันครับ
สัดส่วนที่ปลอดภัยสำหรับมือใหม่
สำหรับนักเทรดมือใหม่ สัดส่วนที่ปลอดภัยและได้รับการยอมรับกันโดยทั่วไปคือ Drawdown ไม่ควรเกิน 15-20% ของเงินทุนทั้งหมดครับ เพราะหากปล่อยให้พอร์ตติดลบมากกว่านี้ การทำกำไรกลับมาให้เท่าทุนจะกลายเป็นเรื่องที่ยากและต้องใช้เวลามากขึ้นอย่างก้าวกระโดด
ผลกระทบเมื่อปล่อยให้ Drawdown สูงเกินไป
ตารางด้านล่างนี้แสดงให้เห็นว่า หากพอร์ตของคุณติดลบ คุณจะต้องทำกำไรคืนเท่าไหร่เพื่อให้เงินทุนกลับมาเท่าเดิม (Drawdown Recovery) ครับ
| พอร์ตขาดทุน (Drawdown) | ต้องทำกำไรคืนให้เท่าทุน (Recovery) |
| 10% | 11.11% |
| 20% | 25.00% |
| 30% | 42.86% |
| 50% | 100.00% |
| 80% | 400.00% |
| 90% | 900.00% |
จากตารางจะเห็นได้ชัดเจนเลยว่า ถ้าคุณปล่อยให้พอร์ตติดลบ 50% คุณจะต้องทำกำไรให้ได้ถึง 100% (ทำกำไร 1 เท่าตัว) เพื่อให้เงินกลับมาเท่าเดิม ซึ่งเป็นงานที่ยากมากครับ
🐔 คำแนะนำจากทีมงาน Gotradehere: เพื่อป้องกันไม่ให้พอร์ตติดลบหนักเกินไป ทีมงานแนะนำให้ตั้ง stop loss คืออะไร ไว้ทุกครั้งที่เปิดออร์เดอร์ครับ วิธีนี้จะช่วยจำกัดความเสียหายไม่ให้ลุกลามจนเกินเยียวยา
คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Drawdown
Drawdown แปลว่าอะไร?
Drawdown แปลว่าการลดลง หรือในบริบทของการเทรดคือการวัดสัดส่วนการลดลงของเงินทุนในพอร์ตจากจุดสูงสุดลงมายังจุดต่ำสุดครับ
Maximum Drawdown คืออะไร?
Maximum Drawdown (Max DD) คือเปอร์เซ็นต์การติดลบที่ลึกที่สุด หรือการขาดทุนสะสมที่มากที่สุดเท่าที่พอร์ตนั้นเคยทำสถิติเอาไว้ครับ
ติด Drawdown นานแค่ไหนถึงจะกลับมาเท่าทุนได้?
ระยะเวลาในการฟื้นตัว (Recovery Period) ขึ้นอยู่กับสไตล์การเทรดและสัดส่วนที่ติดลบครับ หากติดลบเพียง 10% อาจใช้เวลาไม่กี่วัน แต่ถ้าติดลบถึง 50% อาจต้องใช้เวลาหลายเดือนหรือเป็นปีในการฟื้นพอร์ตครับ
สรุป Drawdown
Drawdown คือตัวเลขที่สะท้อนให้เห็นถึงความเสี่ยงที่แท้จริงของการลงทุนครับ การทำกำไรได้อย่างสม่ำเสมอเป็นเรื่องที่ดี แต่การคุม Maximum Drawdown ไม่ให้สูงเกินไปคือหัวใจสำคัญที่จะช่วยให้อยู่รอดในตลาดได้ในระยะยาว
🐔 Recommend by ไก่: สำหรับมือใหม่ที่ยังไม่แน่ใจเรื่องการบริหารเงินทุน สามารถอ่านวิธีคำนวณความเสี่ยงเพิ่มเติมได้ที่บทความ: money management หรือเรียนรู้ภาพรวมเพิ่มเติมเกี่ยวกับ portfolio management คืออะไร ได้เลยครับ
⚠️ ข้อควรระวัง: การลงทุนทุกประเภทมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนอาจสูญเสียเงินต้นทั้งหมดได้ บทความนี้จัดทำขึ้นเพื่อให้ความรู้เท่านั้น ไม่ถือเป็นคำแนะนำการลงทุนส่วนบุคคล ผลการดำเนินงานในอดีตไม่ได้เป็นสิ่งยืนยันถึงผลการดำเนินงานในอนาคต การเทรด Forex และ CFD มีความเสี่ยงสูง และนักลงทุนรายย่อยส่วนใหญ่ขาดทุนจากการเทรดผลิตภัณฑ์เหล่านี้ (อ้างอิงตามประกาศความเสี่ยงของโบรกเกอร์ที่ท่านใช้บริการ) ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลและทำความเข้าใจความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุนทุกครั้ง
บทความนี้จัดทำโดยทีมงาน Gotradehere โดยใช้เครื่องมือ AI ช่วยร่างและตรวจสอบเนื้อหา ก่อนผ่านการตรวจทานและอนุมัติจากทีมงานมนุษย์ก่อนเผยแพร่
